Ratusz zbudowano w latach 1580–82 wg projektu Antonio Albertiego. W 1597, 1606 i 1615 r. budynek uległ zniszczeniu w pożarach, a następnie był remontowany. W XIX w. dokonano przeróbek wnętrz i fasady w stylu neobarokowym. Podczas remontu w latach 60. XX w. przywrócono pierwotną formę ratusza. We wnętrzu budynku znajdują się stare metalowe drzwi zdobione okuciami, motywami roślinnymi i herbem miasta z datą 1582 oraz głowami putt; oglądać je można na pierwszym piętrze, w sali posiedzeń. Ratusz jest siedzibą władz gminy Lubsko.